Меня очень интересуют крупные российские компании, так как они сильно влияют на индекс Мосбиржи. Я держу основных игроков российского фондового рынка в портфеле. Сегодня коротко про Роснефть, Татнефть и Лукойл. Нефтяночку, в общем, смотрим!
Роснефть
На что хочу обратить внимание. Это два уровня. Первый – от которого оттолкнулась цена во время мартовского апокалипсиса – это 230. Посмотрите, на горизонтальном объеме, это исторически самая большая проторговка. От 230 крупные держатели годами в Роснефти сидят.
Второй уровень – обозначил красной линией. Это 400.
Вопрос в том, выйдем ли в коридор 400 + либо будем долгов текущем коридоре консолидироваться. По Татнефти – там другая совсем история. Там коридор под 45 градусов вверх. А здесь горизонтальный. Это, на мой взгляд, лучше для трейдеров, т.к. можно играть от уровней. Но хуже для долгосрочных инвесторов.
Татнефть
Я немного пофантазировал и дорисовал нижнюю границу канала по верхнему (техника “паралельные каналы”). В целом, граница нижнего канала может быть построена и не по тени свечи, а по телу мартовского падения. Суть не поменяется. График у Татнефти в целом восходящий. И даже если рост пойдет от текущих уровней плавно, “L образная модель восстановления”, то у меня больше ожиданий плавного равномерного развития здесь. И больше ожидания в сторону перехая, чем, например, у Газпрома.
Лукойл
Если смотреть на долгосрочный график Лукойла, то можно обратить внимание, что цена сейчас ближе к усредненному многолетнему уровню, чем во время дикого роста 2018-2019 года. Лукойл рос тогда стеной и без откатов. Все таки вера инвесторов в частные компании по определению выше, чем в государственные. Хотя, гос поддержка это тоже фактор долгосрочной стабильности. Если начнется сильный шухер, в первую очередь поддержку получат государственные и квазигосударственные компании.
У меня все три актива есть в долгосрок. Перехай в перспективе нескольких лет вижу возможным у Татнефти и Лукойла. Роснефть держу для стабильности и диверсификации.
Риск на портфель на нефть примерно 15%. Да, не мало. Но и страна у нас нефтяная. Что делать 🙂 Поэтому я готов держать риск на нефтегазовый сектор. Ну что с ним может случиться?
Список выводов для дальнейшего анализа
- Меня привлекают крупные российские компании, которые значительно влияют на индекс Мосбиржи.
- Инвесторы, как правило, больше доверяют частным компаниям, нежели государственным, хотя государственная поддержка также является фактором долгосрочной стабильности.
- В моем портфеле присутствуют акции всех трех крупных нефтегазовых компаний на долгосрок.
- В перспективе нескольких лет я вижу возможность достижения максимальных уровней (перехай) у Татнефти и Лукойла. Роснефть я держу для стабильности и диверсификации.
- Риск портфеля, связанный с нефтяной отраслью, составляет примерно 15%.
- Да, это довольно много, но такова специфика российского фондового рынка
Взгляд из 2023 года
Читаю вот сейчас свои старые записи про нефтегаз и про то “да что с ним может случиться”. Еще как может. Февраль 2022 года изменил все правила игры. Конечно, весной 20-го сложно себе было представить такое развитие событий. Но, произошло то, что произошло.
