Инвестиции на заемные деньги, также известные как инвестиции с использованием кредитного плеча, могут привлекать инвесторов возможностью увеличения прибыли. Однако такой подход имеет ряд недостатков, которые могут сделать его рискованным.
Первый недостаток – высокий риск потерь. Если инвестор переберет с заемными деньгами, он может потерять не только свой капитал, но и оказаться в долгах перед брокером. Потеря денег – это больно. И материально больно, и психологически.
Второй недостаток – увеличение общей себестоимости инвестиций. При использовании заемных средств инвесторы должны учитывать проценты за пользование деньгами. Эти дополнительные расходы увеличивают себестоимость и снижают доходность инвестиций. Таким образом, требуемая доходность за счет возрастающей себестоимости может оказаться выше. А мы уже знаем, что таргетирование доходности – это стратегия исключительно для опытных инвесторов.
Инвестиции на заемные деньги: третий недостаток – психологическое давление. Инвестирование на заемные деньги может стать источником стресса и тревоги. При падении стоимости активов инвесторы могут испытывать сильное волнений. Ведь на кону не только свои деньги. Но и заемные средства кредитора. Которые надо отдавать. В любом случае. Это осознание давит, повышает нервное возбуждение. Инвестор в таком состоянии совершает глупости.
Четвертый недостаток – непредсказуемость рынка. Даже самые опытные и удачливые инвесторы могут столкнуться с неожиданными изменениями на рынке, которые могут привести к потерям. Инвестиции на заемные деньги увеличивают риск, связанный с такими изменениями. В обычных условиях, когда инвестор работает без плеча, можно пережить просадку и в 50%. Есть мнение, что если ты не держишь просадку в 50% – то в рынке делать нечего. А что происходит с такой просадкой с 10-м плечом? Минус 500 процентов по депо. Конечно, брокер не доведет до такого и закроет все позиции горе трейдера гораздо раньше. В лучшем случае – это потеря депозита. В худшем – долги по марже из за проскальзываний или отсутствия ликвидности в стакане.
Пятый недостаток – волатильность. Даже если инвестиции на заемные деньги вначале дадут результат, изменение рыночной ситуации может развернуть ситуацию вспять очень быстро. В зависимости от размера плеча. Волатильность рынка – серьезная угроза инвестициям на заемные деньги. И здесь не важно, используете ли вы кредитное плечо или взяли кредит в банке, чтобы торговать на фондовом рынке – риски будут высокими. Хотя, худшее, что можно себе представить – это маржинальная позиция с плечом на деньги взятые в кредит. Это не имеет ничего общего с разумными инвестициями и трейдингом. Это уже лудомания, т.е. болезнь, при которой требуется постороннее вмешательство.
Какие качества надо развить, чтобы снизить риск инвестиций при помощи плеча
Инвестировать на с плечом опасно. Тем не менее, некоторые навыки могут помочь снизить эти риски. Не устранить полностью: нет это не возможно. Речь идет именно о контроле над риском: т.е. о вероятности минимизации риска при принятии инвестиционных решений.
Для того чтобы снизить риски, связанные с инвестициями на заемные деньги, инвестору необходимо развить в себе ряд качеств. Прежде всего, это стрессоустойчивость. Инвестирование с использованием плеча нередко сопровождается психологическим давлением. Поэтому способность сохранять хладнокровие в стрессовых ситуациях – важнейший аспект успешной торговли.
Следующим важным качеством является глубокое понимание фондового рынка и механизмов его работы. Инвестор должен быть в курсе всех нюансов работы с плечом, чтобы избежать возможных подводных камней. Это включает в себя понимание таких аспектов, как маржинальные требования, платность плеча, маржин колл и пределы допустимой волатильности в зависимости от размера маржи.
Также необходимо развить умение анализировать рынок с учетом множества переменных. Это поможет вовремя выявлять потенциальные угрозы и своевременно реагировать на изменения рыночной ситуации. Способность анализировать большой объем информации и принимать обоснованные решения – залог успеха в инвестициях с использованием плеча. Напротив, зацикливание на определенных паттернах – лучший способ привлечь беду и обнулить депозит. Рынок непостоянен. И нужно уметь воспринимать непостоянство.
Кроме того, для снижения рисков важно уметь правильно распределять свой капитал. Это требует от инвестора умения балансировать между желанием увеличить прибыль и необходимостью сохранить свой капитал.
Развивая в себе эти качества, инвестор сможет снизить риски, связанные с инвестициями на заемные деньги И повысить свои шансы на успех на бирже. Полностью убрать инвестиционный риск, как уже было сказано выше – невозможно. Ведь там, где нет риска – нет и доходности.
Инвестиции на заемные деньги: выводы
Инвестирование в кредит, т.е. на заемные средства в банке или под залог недвижимости – это однозначное зло. Это то, чего нельзя допустить ни при каких обстоятельствах. Инвестиции в кредит с использованием маржинальной торговли – это удел профессиональных трейдеров. Если Вы долгосрочный инвестор, или начинающий инвестор и у Вас цели сохранить и, по возможности, приумножать капитал – избегайте маржинальной торговли. Это уберет значительные риски из Ваших инвестиций и позволит действовать вдумчиво и последовательно приближаться к своей финансовой независимости!
